Kdo je nejlepší akciový broker – porovnání

Investování je v dnešní době hodně řešené téma. Ne všichni však mají povědomost o tom, jak investovat. Všude dnes vyskakují reklamy na různé společnosti, které slibují zhodnocení peněz, vybízejí ke koupi komodit a akcií nebo nějaké té kryptoměny. Jednou z cest je investovat přes brokera. Jak vlastně začít s investováním, proč využít brokera a jaký je ten nejlepší?

Investování je dlouhodobý i krátkodobý proces. Záleží na tom, do čeho a jak chce investor vložit svoje peníze a také čas. Zejména v roce 2024 je prostředí investic velmi zajímavé a možností, do čeho investovat, je opravdu mnoho.

Broker

Zhodnocení peněz je možné dosáhnout nejrůznějšími možnostmi. Jsou platformy, u kterých musí člověk doslova sedět a vědět co udělat, aby zhodnotil své finance. Naopak existují různé nástroje, které dokážou ušetřit peníze (za chyby se platí) i čas. Jedním z těchto nástrojů je tzv. broker.

Kdo je to broker?

Broker, někdy nazývaný jako burzovní makléř, je fyzická osoba nebo firma, která zprostředkovává obchodování na finančních trzích. Má-li investor zájem obchodovat komodity, cenné papíry a akcie nebo finanční deriváty musí k tomu využít prostředníka, zejména v případě obchodování na burze. Broker má přístup na burzu a tak tyto obchody může provádět.

Dříve si nemajetní lidé nemohli dovolit obchodovat na burze. S příchodem internetu a online brokerů už to takový problém není. Dnes je na trhu široký výběr online brokerů, který pomáhá investorům zjednodušit a přiblížit svět investic.

Je doporučeno si před registrací u vybraného brokera rozmyslet, které aktivum bude člověk obchodovat. Podle toho lze jednotlivé brokery srovnat a vybrat tak toho nejvhodnějšího. Někteří brokeři se zaměřují na CFD aktiva, jiné na forexové a akciové trhy nebo na burzovně obchodovatelné fondy neboli ETF.

Jak broker funguje?

Při obchodování prostřednictvím brokera je nutné vědět, jak brokeři fungují, z čeho vydělávají a jak moc zasahují do obchodů svých uživatelů. Hlavním úkolem brokera je vyřídit objednávky svých klientů. Primárně vydělává na poplatcích za zprostředkované transakce.

Existují 3 způsoby, jak obchod zprostředkuje. Nalezne nejlepší protinabídku na trhu a objednávky spáruje. Je zde možnost, že objednávku klienta přepošle k poskytovateli likvidity a ten ji zrealizuje. Třetí způsob spočívá v tom, že broker sám zaujme pozici a vstoupí do obchodu proti klientovi.

V posledním případě to znamená, že má broker volné ruce k ovlivnění ceny pro klienta.

Typy brokerů

Nejjednodušší typologie brokerů je podle toho, jaká aktiva nabízejí k investování. V případě forex brokerů je to směna měnových párů, CFD broker nabízí kontrakty pro vyrovnání rozdílů o pohybu ceny na burze. Další požadovaná aktiva můžou být akcie, ETF fondy, kryptoměny nebo komodity jako třeba zlato.

Pokud si investor bude vybírat brokera, nejspíš narazí na různé typy fungování brokerů. Brokery lze rozdělit na Dealing desk a Non-dealing desk. Na výběru správného brokera velmi záleží a může se od toho odrážet i ziskovost obchodů.

První typ, tvz. Market makers, vytváří investorovi protistranu – objednávka od obchodníka není odeslána na burzu, nýbrž je zobchodována přímo brokerem. Čímž v podstatě vytváří trh. V lepším případě najde jiného zákazníka jako protistranu. Market makers tedy vydělávají, pokud obchodníci prodělávají.

Brokeři tohoto typu nejsou doporučeni, jelikož v konečném důsledku mohou samy upravovat podmínky obchodů a cenu.

Non-dealing desk, konkrétně pak ECN broker, je typ brokera, který danou transakci pouze zprostředkovává. Nevytváří trh, objednávka klienta je tak odeslána na trh již vytvořený poskytovali likvidity (instituce, firmy, investoři, banky). Ti mezi sebou soupeří o vhodné nabídky a obchod je tak vyřízený okamžitě. ECN broker tak nemůže obchodovat proti klientům.

STP broker také patří do non-dealing desk kategorie. Na rozdíl od ECN brokera, objednávku odešle přímo instituci, bance nebo investorovi a ten transakce provede. STP broker tedy nemá žádný zájem na ztrátě klienta, nevytváří protistranu a jelikož nepotřebuje lidský zásah, eliminují se možnosti pro chyby.

Jak vybrat brokera?

Výběr brokera je důležité nepodcenit. Je to čistě individuální rozhodnutí a každý budoucí investor si sám musí odpovědět na otázky, co od brokera žádá. Zda se bude rozhodovat podle výše poplatků, podle nabízených aktiv nebo kvality zákaznické podpory (například broker XTB má jednu z nejlepších zákaznických podpor v českém jazyce).

Bez ohledu na to, jakého brokera si klient nakonec vybere, vždy by měl splňovat základní pravidla. Trh s brokery je dnes velmi široký a objevují se zde neregulovaní zprostředkovatelé. Proto je vhodné dívat se i na zákulisí brokera.

Vždy bude lepší variantou investovat své peníze u brokera regulovaného v EU, USA nebo Austrálii. Pokud je regulovaný, znamená to, že jeho existence je oficiálně potvrzena u nějaké národní banky a tudíž je kontrolován nějakým orgánem. Povinností na evropském trhu je licence (nejčastější jsou: CySEC – Kypr, FCA – Anglie a ČNB pro Českou republiku).

Důležité pro výběr správného brokera jsou i recenze, diskuze nebo kauzy, kterých byl broker v minulosti součástí. Zkušenosti nebo chyby ostatních mohou budoucím investorům ušetřit kromě peněz i čas. Zejména začínající klienti si chválí brokery Trading 212 a Degiro a Purple Trading. Oba mají jednoduchý web i mobilní aplikaci.

Další možností může být přečíst si porovnávací recenze a rozhodnout se na základě toho. Jak je na tom například Trading 212 vs. XTB?

TIP: eToro broker nabízí i tzv. Social Trading – možnost kopírovat portfolia úspěšných investorů.

Dalším kritériem je určitě výše poplatků. Porovnání brokerů podle spreadů na jednotlivá aktiva, minimálních vkladů, administrativních poplatků nebo poplatků za samotné transakce, může být rozhodujícím faktorem. U nejznámějších brokerů jako XTB, nebo eToro se to nejspíš neobejde bez poplatku ze případnou neaktivitu.

Poslední, a zdaleka ne nedůležitou, věcí můžou být různé funkce brokera, které rozhodnou o výběru klienta. Ať už je to časově neomezený demo účet (ten nabízí například broker eToro, nebo Purple Trading), plně funkční mobilní aplikace vedle webového rozhraní nebo jednoduchost a přehlednost platformy.

Výhodou pro zkušenější investory bude určitě možnost změny páky a další specifické nástroje umožňující rozsáhlejší nastavení.